Quelques points clés à retenir pour la construction d’un projet patrimonial :

La distinction fondamentale entre réduction d’impôt (soustraction directe de l’impôt dû, indépendante du TMI) et déduction du revenu (dont l’efficacité dépend du taux marginal d’imposition). Les Monuments Historiques, le déficit foncier et le PER relèvent de la seconde logique — ils sont donc d’autant plus puissants que le client est fortement imposé (TMI 41-45 %).

Le plafonnement global des niches fiscales est fixé à 10 000 € par an, ce qui contraint la combinaison de la plupart des dispositifs. Les exceptions notables — Malraux, Monuments Historiques, PER, Girardin industriel, SOFICA — disposent de leur propre plafond spécifique de 18 000 € et ne rentrent pas dans cette enveloppe, ce qui en fait les leviers prioritaires pour les clients à fort potentiel fiscal.

Quelques évolutions 2025-2026 à noter :

• Le Pinel est définitivement fermé aux nouvelles souscriptions depuis le 1er janvier 2025. Meilleurtaux
• Depuis le 21 février 2026, le taux de réduction IR-PME de 25 % est réservé aux seuls FCPI investis en JEI ; les FCPI classiques ne sont plus éligibles. Service-public
• Le taux de la CSG est porté à 10,6 % sur les revenus du patrimoine et produits de placement à compter de 2025-2026, à l’exception des revenus fonciers et plus-values immobilières qui restent à 9,2 %. Impots